Kürzlich haben Sie das Wort DeFi gehört und sich plötzlich ziemlich verwirrt gefühlt: Sie wussten nicht, was es ist, und hatten nicht den Mut, Ihren Gesprächspartner zu fragen, aus Angst, sich zu blamieren. Selbst zu Hause, als Sie im Internet nach Informationen suchten, fanden Sie nichts Nützliches, sondern nur lange und komplexe Erklärungen, die nicht leicht zu verstehen waren.

Wenn Sie sich wirklich in einer solchen Situation befinden, dann habe ich gute Nachrichten für Sie: Sie sind an der richtigen Stelle gelandet! Dezentrale Finanzen (kurz DeFi) sind kein einfaches Thema, aber in diesem Leitfaden erfährst du alles, was du brauchst, um in diese Welt einzusteigen (und nicht von deinen Freunden überrumpelt zu werden). Wenn Sie bereit sind, würde ich sagen, fangen Sie jetzt damit an.

Index

Was es ist

DeFi ist eine Abkürzung für Decentralized Finance, eine experimentelle Form eines Blockchain-basierten Finanzsystems, das aus einem Smart Contract und zwei Kryptowährungen besteht: DAI und MKR. Ersterer ist so konzipiert, dass er einen 1:1-Wert mit dem US-Dollar beibehält, während letzterer aus einer Gemeinschaft von MKR-Token-Inhabern besteht, die eine kontrollierende Rolle spielt und es ihnen ermöglicht, über ein Abstimmungssystem Änderungen am Protokoll vorzuschlagen, zu modifizieren und zu genehmigen.

Mit anderen Worten: DeFi ist eine neue Art, Finanzdienstleistungen zu verstehen, die nicht mehr von Vermittlern wie Banken, Maklern oder anderen traditionellen Figuren und Institutionen abhängen, sondern frei, offen und für alle zugänglich sind, auf einfache und transparente Weise.

Heute ist DeFi ein Multi-Millionen- (oder vielleicht Milliarden-) Dollar-Geschäft, ebenso wie die NFT-Kunst und das Metaverse; aber alles begann 2018 mit der Idee einer Gruppe von Unternehmern und Entwicklern, die nach einer Alternative zum klassischen Finanzsystem suchten, das als einschränkend und veraltet galt.

Funktionsweise

Okay, mit der Theorie sind wir am Ziel… Aber wofür ist DeFi eigentlich gut? Wie in jedem anderen Finanzsystem können die Nutzer am Kauf und Verkauf digitaler Güter und Ressourcen teilnehmen, Kredite aufnehmen, Versicherungen abschließen und vieles mehr.

Der einzige Unterschied, der natürlich nicht unerheblich ist, besteht darin, dass Sie eine Krypto-Wallet benötigen (MetaMask ist die bekannteste und am weitesten verbreitete, aber es gibt noch viele andere). Alle Operationen werden über DApps (Decentralised App) durchgeführt.

Haupt-DApps

Einige der bekanntesten DApps sind:

  • AAVE;
  • Uniswap;
  • CryptoZen.NINJA;
  • Zapper.fi;
  • instadapp.io;
  • MakerDAO.

Vorteile von DeFi

Die Dienstleistungen von Decentralised Finance sind in erster Linie frei von jeglicher Bindung an Banken. Darüber hinaus sind sie global und von jedem Ort der Welt aus zugänglich (solange eine Internetverbindung besteht), sie sind im Laufe der Zeit nicht veränderbar, sie können miteinander verknüpft werden und jeder kann sie ohne Erlaubnis nutzen (sie werden als„erlaubnisfrei“ definiert).

Dies sind zweifelsohne die wichtigsten positiven Aspekte. Ein weiterer großer Vorteil ist die Transparenz, denn jede Transaktion hat einen eindeutigen Code, der für alle sichtbar ist.

Nachteile von DeFi

Die größte Stärke der dezentralen Finanzierung kann auch als Schwäche angesehen werden: Die Tatsache, dass es keine zwischengeschalteten Personen gibt, kann riskant sein und den Eindruck erwecken, dass man sich auf „unsicherem Boden“ bewegt.

Ein weiterer Nachteil ist die Skalierbarkeit der Host-Blockchain: Ethereum kann nur etwas mehr als ein Dutzend Transaktionen pro Sekunde verarbeiten, so dass es lange dauern kann, bis Transaktionen bestätigt werden, und in besonders überlasteten Zeiten teuer werden kann. Allerdings entscheiden sich viele Entwickler zunehmend dafür, ihre DeFi-Projekte auf alternativen, auf Ethereum basierenden Second-Level-Netzwerken, wie Polygon, zu hosten.

Aber auch die Schwachstellen der Apps, auf die sich DeFi stützt, geben Anlass zur Sorge: Was würde passieren, wenn es jemandem gelänge, sie zu hacken? Derzeit gibt es keine Versicherung, die die Anleger im Falle von betrügerischen Aktivitäten und ähnlichen Problemen schützt.